麻吉維的異想世界

工商時報劉益昌／台北報導

　台灣預計在民國107年進入高齡化社會，屆時65歲以上人口佔比將高達14％，距離現在僅8年多時間，該趨勢讓中年階層對籌措退休金理財愈來愈關注。專家指出，中長期來看，定期定額、保險，係最適合用來規劃退休金的兩大理財法寶。

　根據政府機關預測，台灣65歲以上人口比例將由民國95年的10％，至103年增加至13％，107年達14％。其中，75歲以上老人將由95年的95萬人，在105年上升至126萬人，140年更達369萬人。

　彰化銀行理財部門分析，以中長期規劃退休金的角度來看，必須從保險、自籌兩大層面著手。保險方面，除了雇主相對提撥的勞退金，及軍公教退休俸等之外，還包括勞保老年給付、公教保險養老給付、軍人保險退伍給付、國民年金，及各種人身保險壽險等。

　很多上班族及中年人，可能還沒感受到保險的重要性，但保險在退休金規劃中不可少。保險有投保年齡限制，應及早開始。意外險、定期或終身壽險，保費較低，但保障高。根據主計處統計，一個人從小到大，平均一生的醫療費用需要新台幣234萬元，平均住院天數超過10天，因此醫療險也是不可或缺。

　至於壽險的投保訣竅，投保保額應該超過房貸總額加上即起到小孩成年所需的教養金，才足夠把風險降至最低。若還有餘錢，可部份購買年金保險，透過年金給付未來日常生活開銷。

　彰化銀行理財部門分析，除了靠保險達到防禦性理財規劃退休金之外，還應搭配積極性理財的規劃。積極性理財主要以投資股市、債市、基金等為主，可視不同年齡階段，作不同比重的資金配置，但絕大部份上班族沒有閒暇時間經常性緊盯盤面變化，或容易追高殺低。以「80、20法則」來看，只有20％的投資者能真正賺到長期大波段的錢。根據這些經驗法則，改以定期定額係中長期投資最好的心法。

　因為時間的複利效果，超乎散戶的想像。以MSCI世界指數過去績效試算，若每月定期定額投資5,000元，在過去1年可累積6.1萬元，若將投資期限拉長至10年，則可累積約98萬元的資金。

　將上述1年期投資與10年期投資相較，本金相差10倍，但投資成果卻高達16倍，可見時間複利效果對於資產的累積，呈現跳躍式成長效果。

　不過，專家也提醒，雖然是定期定額，但必須每3至6月定期檢視自己的投資狀況，該調整時還是要調整。選擇適合的基金，建立適合自己的核心投資組合，沒有達到理財目標前，不輕言贖回。